Record Detail

Berdasarkan hasil pengujian statistik yan dilaukan terhadap nilai tukar USD terhadap IDR selama 970 data harian (2 Januari 2008- 16 Desember 2011) terlihat data stationer yang memiliki distributusi tidak normal, maka digunakan Cornish Fisher Expansion. Selanjutnya masing-masing moder VaR tersebut diuji dengan becktesting dan Kupiec Test untuk mengetahui validitas model melalui TnoF (Total Number Of Failure) sebagai daar penentuan model terbaik. Dari uji validitas, diperoleh haslo bahwa GARCH lebih baik dari pada EWMA